Ключевые моменты:

  • Индекс Dow Jones установил новый исторический максимум.
  • Сильные финансовые результаты: компаний малой капитализации и финансового сектора.
  • Неоднозначная динамика: крупные технологические компании показали смешанные результаты.

По итогам торгов в среду индекс Dow Jones Industrial Average установил новый исторический максимум, завершив сессию на подъеме. Позитивную динамику продемонстрировали и два других ключевых индекса Уолл-стрит, несмотря на снижение котировок крупнейших технологических компаний. Рост рынка поддержали компании малой капитализации и финансовый сектор, демонстрирующие сильные финансовые результаты.

Таким образом, Dow Jones уже третий раз за последние четыре торговые сессии зафиксировал рекордное значение, превысив отметку в 43 000 пунктов и полностью компенсировав потери предыдущего торгового дня.

Индекс S&P 500 также приблизился к установлению нового рекорда закрытия, однако по итогам торгов незначительно отстал от этого значения, прибавив 27,21 пункта или 0,47% и закрывшись на уровне 5 842,47 пункта. Индекс Nasdaq Composite также продемонстрировал положительную динамику, увеличившись на 51,49 пункта или 0,28% до 18 367,08 пункта. Индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 337,28 пункта или 0,79%, достигнув отметки 43 077,70 пункта.

Банковский сектор продолжает поддерживать

Фондовый рынок США в целом продемонстрировал позитивную динамику, при этом наиболее заметный рост продемонстрировали акции финансового сектора. По мнению Майкла Кантровица, главного инвестиционного стратега Piper Sandler, инвесторы перераспределили часть средств из крупнейших технологических компаний в пользу крупных финансовых институтов.

Такое перемещение капитала, по мнению эксперта, вполне логично, поскольку текущая экономическая ситуация способствует росту прибыльности банков, в то время как основной драйвер роста технологических компаний — оптимизм в отношении искусственного интеллекта.

Подтверждением этих слов стали результаты торгов акциями Morgan Stanley, которые закрылись на рекордно высоком уровне, поднявшись на 6,5%. Причиной такого роста стали высокие показатели прибыльности банка, обусловленные значительным увеличением доходов от инвестиционной банковской деятельности. Аналогичные результаты были опубликованы и другими крупными игроками рынка, такими как JPMorgan Chase.

Положительную динамику продемонстрировали и акции региональных банков, традиционно менее зависимых от инвестиционного банкинга. Так, акции First Horizon выросли на 4,1%, а U.S. Bancorp — на 4,7%. Это также связано с публикацией положительных финансовых результатов за третий квартал.

В целом, индекс, отслеживающий динамику банковского сектора, вырос на 1,2%, а индекс региональных банков — на 1,5%.

Технологические корпорации, в основном, закрылись снижением

Несмотря на общий позитивный тренд на рынке, крупные технологические компании демонстрировали неоднозначную динамику. Так, акции Apple, достигнув накануне исторического максимума, снизились на 0,9%. Alphabet, Meta Platforms и Microsoft также завершили торги с небольшим снижением в диапазоне от 0,2% до 1,6%.

В то же время, чиповый гигант Nvidia сумел противостоять общей тенденции к снижению, прибавив 3,1% после значительных потерь на предыдущей сессии.

Стоит отметить, что рост так называемой «великолепной семерки» технологических компаний в значительной степени способствовал установлению новых рекордов на Уолл-стрит в текущем году. Однако, учитывая все более высокие оценки этих компаний и улучшающиеся экономические перспективы, инвесторы начинают искать новые возможности для инвестирования.

Об этом свидетельствует тот факт, что четыре из одиннадцати секторов индекса S&P 500, а именно коммунальные услуги, материалы и промышленность, установили новые исторические максимумы.

Майкл Кантровиц из Piper Sandler, отмечая определенную активность покупателей на рынке акций малой капитализации в последние дни, выразил осторожность относительно масштабной ротации портфелей в пользу этого сегмента. По его мнению, инвесторы скорее расширяют диверсификацию своих портфелей, сохраняя при этом предпочтение акциям с высокими фундаментальными показателями. Другими словами, они приобретают качественные акции малой капитализации, но не спешат вкладываться в высокодоходные бумаги, которые традиционно привлекают внимание инвесторов в периоды масштабной ротации.

Примечательно, что, помимо вышеупомянутых секторов, рекордные максимумы закрытия также зафиксировали финансовые компании.