Ключевые моменты:

  • В четверг наблюдалось снижение основных фондовых индексов США.
  • Инвесторы с напряжением ожидают публикации отчета о занятости в США (NFP), который может повлиять на будущую динамику процентных ставок.
  • Обострение конфликта на Ближнем Востоке и связанные с ним риски для поставок нефти оказали давление на рынок.

В четверг американский фондовый рынок завершил торги снижением. Основными факторами, повлиявшими на отрицательную динамику, стали ожидание публикации данных о занятости в США, намеченной на пятницу, а также растущая геополитическая напряженность на Ближнем Востоке, которая привлекла пристальное внимание инвесторов.

По итогам торговой сессии ключевые индексы демонстрировали следующие результаты: промышленный индекс Dow Jones снизился на 184,93 пункта (0,44%), закрывшись на отметке 42 011,59 пункта; индекс S&P 500 потерял 9,58 пункта (0,17%), достигнув значения 5 699,96 пункта; индекс Nasdaq Composite снизился на 6,65 пункта (0,04%), закрывшись на уровне 17 918,48 пункта.

Несмотря на снижение в ходе последних торговых сессий, индекс S&P 500 по-прежнему демонстрирует положительную динамику за текущий год, увеличившись на 19,5%.

Какими будут данные NFP в этом месяце?

По опубликованным в четверг данным, количество первичных обращений за пособием по безработице в США незначительно увеличилось на прошлой неделе. Следует отметить, что на указанный показатель могли оказать влияние такие факторы, как ураган Хелен и забастовки в портах, которые способны исказить реальную картину состояния рынка труда в краткосрочной перспективе.

Ожидается, что публикация отчета о занятости за сентябрь, намеченная на пятницу, окажет существенное влияние на формирование прогнозов относительно будущей динамики процентных ставок в США. Согласно консенсус-прогнозу экспертов агентства Reuters, число новых рабочих мест в сентябре увеличилось на 140 тысяч, а уровень безработицы сохранился на уровне 4,2%.

Инвесторы с нетерпением ожидают выхода новых данных о рынке труда на фоне принятого в прошлом месяце Федеральной резервной системой решения о снижении базовой процентной ставки на 50 базисных пунктов. Это стало первым случаем снижения стоимости заимствований с 2020 года и свидетельствует о стремлении регулятора поддержать экономический рост в условиях неопределенности.

Как повлиял на рынки ближневосточный фактор?

Индекс волатильности CBOE, традиционно рассматриваемый как барометр рыночных опасений, достиг в четверг уровня закрытия 20,49 пункта, что стало максимальным значением с 6 сентября. Одновременно с этим, ситуация на Ближнем Востоке обострилась: израильские военные объявили о необходимости немедленной эвакуации жителей более 20 городов на юге Ливана.

На этом фоне американский фондовый рынок демонстрировал неоднозначную динамику. Изначально индексы вышли в положительную зону после публикации данных Института управления поставками, свидетельствующих о существенном росте деловой активности в секторе услуг США в сентябре. Это подтвердило сохранение устойчивых темпов экономического роста в третьем квартале. Однако впоследствии рынок скорректировался вниз под давлением растущих цен на нефть и опасений относительно возможных сбоев в цепочках поставок из-за продолжающихся забастовок в портах.

Эскалация напряженности на Ближнем Востоке привела к росту котировок акций энергетических компаний, поскольку инвесторы обеспокоены риском нарушения поставок нефти на мировой рынок. Энергетический индекс S&P 500 прибавил 1,6%.

Ожидается, что публикация финансовых результатов крупнейших американских банков в конце следующей недели станет катализатором для начала отчетного сезона за третий квартал и окажет существенное влияние на динамику индекса S&P 500.