Ключевые моменты:

  • Основные индексы Уолл-стрит (Dow Jones, S&P 500, Nasdaq) закрылись ниже, несмотря на предыдущие рекорды.
  • Индекс потребительских цен в США превысил прогнозы, что указывает на усиление инфляционных процессов.
  • Цены на нефть выросли из-за опасений по поводу поставок и увеличения спроса из-за урагана Милтон в США.

По итогам торгов в четверг основные фондовые индексы Уолл-стрит продемонстрировали отрицательную динамику. Инвесторы негативно отреагировали на публикацию данных об инфляции, которые превысили консенсус-прогноз, а также на увеличение числа заявок на пособие по безработице. Эти показатели отражают текущее состояние американской экономики и могут послужить сигналом для дальнейшего изменения денежно-кредитной политики.

Индекс Dow Jones Industrial Average упал на 57,88 пунктов, или 0,14%, до 42 454,12, индекс S&P 500 потерял 11,99 пунктов, или 0,21%, до 5 780,05, а индекс Nasdaq Composite потерял 9,57 пунктов, или 0,05%, до 18 282,05.

ИПЦ оказался выше ожиданий

Индекс потребительских цен (ИПЦ) в США продемонстрировал более высокую, чем ожидалось, динамику в сентябре, что вызвало разногласия среди инвесторов относительно перспектив денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы (ФРС).

Согласно данным, опубликованным в четверг, ИПЦ, являющийся ключевым индикатором инфляции, увеличился на 0,2% в месячном исчислении и на 2,4% в годовом. Более того, базовый индекс, не учитывающий волатильные цены на продукты питания и энергоносители, также превысил прогнозы, показав рост на 3,3% в годовом исчислении.

Параллельно с этим, число первичных заявок на пособие по безработице выросло до 258 тысяч, что свидетельствует о некоторой напряженности на рынке труда.

Разноречивые данные вызвали неоднозначную реакцию участников рынка. С одной стороны, более высокая инфляция может побудить ФРС продолжать ужесточать денежно-кредитную политику. С другой стороны, увеличение числа заявок на пособие по безработице сигнализирует о потенциальном замедлении экономической активности, что может потребовать снижения процентных ставок.

Мнения представителей ФРС разделились. Президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик высказался в пользу сохранения текущего уровня ставок, ссылаясь на недавнюю волатильность макроэкономических показателей. В то же время, другие высокопоставленные чиновники ФРС, такие как президент Федерального резервного банка Чикаго Остан Гулсби и президент Федерального резервного банка Нью-Йорка Джон Уильямс, допускают возможность снижения ставок в будущем.

Рынки, тем временем, заложили в свои ожидания высокую вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов на ноябрьском заседании ФРС. Однако, учитывая противоречивые сигналы, поступающие из экономики, окончательное решение будет зависеть от дальнейшей динамики макроэкономических показателей.

Ураган Милтон повысил цены на энергетический сектор

Американский фондовый рынок продемонстрировал неоднозначную динамику в ходе торговой сессии в четверг. Несмотря на то, что в предыдущий день индексы S&P 500 и Dow Jones Industrial Average достигли новых исторических максимумов, в четверг наблюдалось более умеренное движение.

Из одиннадцати основных секторов S&P 500 только три завершили торги ростом. Лидером стал энергетический сектор, который прибавил 0,8%. Повышение котировок энергетических компаний было обусловлено ростом цен на нефть. Последние, в свою очередь, были поддержаны опасениями относительно перебоев с поставками на Ближнем Востоке и увеличением спроса на топливо в США в преддверии урагана «Милтон», обрушившегося на западное побережье Флориды.

Инвесторы также продолжают готовиться к началу сезона отчетности за третий квартал. Ожидается, что прибыль компаний, входящих в индекс S&P 500, вырастет на 5% в годовом исчислении. В пятницу свои финансовые результаты представят крупнейшие банки.

На фоне этих событий котировки акций ряда компаний демонстрировали разнонаправленную динамику. Так, акции авиакомпании Delta Air Lines снизились на 1% после того, как компания представила прогноз выручки ниже ожиданий аналитиков. Другие авиаперевозчики также оказались под давлением.

Акции фармацевтической компании Pfizer потеряли 2,8%. Снижение котировок было связано с тем, что бывшие руководители компании выступили против требований инвестора-активиста Starboard Value.